研究资讯 > 新闻资讯

券商纾困基金“新全景图”:广发天风项目落地,国信平安等增设纾困基金

作者:迈科期货 来源:券商中国 2018-11-23

随着11家券商纾困资管计划出资完成,扶持民企的项目开始逐步落地。

券商中国记者获悉,广发证券专项计划支持的首家上市公司是美尚生态,通过债权融资方式帮助其大股东提前购回部分股票质押;天风证券则通过台州农银,间接受让水晶光电控股股东8.46%的股权。

与此同时,国信证券继出资20亿成立1号资管计划之后,昨日又通过“国信2号”作为LP,与深投控、鲲鹏资本及建信信托,共同发起设立总规模为150亿的“深圳投控共赢股权投资基金”。

今日,平安证券也拟成立总规模200亿元纾困资管计划,并推进纾困专项债承销。

广发天风等项目落地

日前,广发证券以自有资金出资10亿元成立的“证券行业支持民企发展系列之广发资管FOF单一资产管理计划”(以下简称“广发资管FOF单一资产管理计划”)首单项目已落地。

首个获得广发证券专项计划支持的上市公司美尚生态,是华东地区首家生态环境建设A股上市公司,当年IPO的主承销商就是广发证券。

据了解,美尚生态的第一大股东王迎燕将4.99%的股份质押给了“证券行业支持民企发展系列之广发资管FOF单一资产管理计划”,然后将融资得到的资金用于提前购回原质押给广发证券的股份。

 

截至11月22日,王迎燕持有美尚生态总股本41.69%,其中累计被质押1.73亿股,占总股本28.75%。

据了解,该项目采用债权融资方式实现资金支持,并制订了模式灵活的退出机制。而股权支持方面,广发拟以10亿元自有资金通过全资子公司广发信德管理的基金向市场投放,具体项目正在落地中。

不同于广发证券采用债权融资支持的方式,天风证券纾困基金的首单项目则采用股权转让方式。

据了解,水晶光电的控股股东星星集团,将其持有的水晶光电 7300 万股股份(占总股本 8.46%) 转让给台州农银凤凰金桂投资合伙企业(有限合伙),而这家台州农银的股东中有一个有限合伙人就是天风证券(代“证券行业支持民企发展系列之天风证券1号集合资产管理计划”)。

 

国信增设2号FOF基金

近日,继“证券行业支持民企发展系列之国信证券1号集合资产管理计划”之后,国信证券又与国信期货共同设立“证券行业支持民企发展系列之国信证券2号FOF集合资产管理计划”(下称“国信2号”)。

昨日,由“国信2号”作为LP,与深投控、鲲鹏资本及建信信托,共同发起设立总规模为150亿的“深圳投控共赢股权投资基金”(以下简称“投控共赢基金”)。这几家机构共同签署了投控共赢基金合伙协议,由国信证券担任该基金财务顾问。

记者获悉,投控共赢基金将以协议转让受让、参与定增、大宗交易等方式投资深圳境内或总部拟投资落地深圳市的优质A股上市公司的股份,以及投资上述上市公司产业相关的优质未上市公司股权等方式,帮助民营上市公司渡过难关。

国信证券总裁岳克胜表示:“新成立的基金,不仅将成为助力企业纾困、缓解市场风险的‘及时雨’,还将成为吸引多方资金、推动产业发展的‘聚宝盆’。对于发挥深圳的区位优势,支持本地优秀企业成长壮大,推动粤港澳大湾区产业优化升级,具有十分重要的意义和作用。”

另外,岳克胜也提到了该基金扶持的上市企业筛选标准,将重点聚焦符合经济结构优化升级方向、有前景、有市场、有技术优势的上市企业。

 

平安加入拟设200亿基金

此前,11家证券公司设立的11只证券行业支持民企发展系列资产管理计划已经完成备案,成立规模总计228.21亿元。随后其他券商也陆续加入纾困行列,支持民企解决流动性困难。

今日,记者从平安证券获悉,平安证券拟成立总规模200亿元纾困资管计划,并积极推进纾困专项债承销。

平安证券表示,公司充分发挥自身优势,积极整合银行、资管、信托和地方国企、金融投资机构、大型民营企业集团等集团内外部资源,将通过多项举措,平安证券切实帮助民营企业走出困境,促进民营企业高质量、稳健发展。

据悉,平安证券成立了“民企纾困专项工作小组”,统筹和落实民企纾困专项工作。平安证券将以自有资金结合银行、保险、资管等内外部资金及社会资金成立资管计划,基于对上市公司的价值判断,遵循市场化运作机制,筛选适合的标的企业,根据价值判断通过股权投资和债权投资等方式进行投资。

同时,凭借在债券承销领域的突出优势和行业影响力,平安证券积极与各地方政府平台和地方国企合作为其承销纾困专项债,充分利用资本市场融资功能,解决地方政府资金不足等问题,进一步拓宽化解民营企业流动性风险的资金管道,有效促进各省市承担化解民营企业流动性风险责任主体的积极性,构建良性的纾困生态。

目前,平安证券已陆续达成了多项合作意向,随着各项纾困方案的逐步落地。

平安证券表示,在为民营企业融资的同时,将充分发挥平台优势,跟进债务重整、并购重组、财务顾问、引进战略投资者等综合服务,在保持上市公司控制权和治理结构相对稳定的前提下,既为企业解决长期发展的问题。

针对目前出现困难的民营上市公司或者其股东,将通过一企一策,有针对性和差异化的产品创设,综合运用大宗交易、竞价交易、股权投资、债权投资、参与并购重组、定向增发等方式,提供一揽子金融服务,多渠道化解因流动性问题造成的风险。

来源:券商中国

原标题:券商纾困基金“新全景图”:广发天风项目落地,国信平安等增设纾困基金

交易日历